Wie liest man ein Candlestick-Diagramm?

Woher kommen Candlesticks?

Diese Methode wurde vor über 300 Jahren von japanischen Reishändlern entwickelt. Sie brauchten eine Möglichkeit, Preisbewegungen zu verfolgen und zukünftige Entwicklungen besser einschätzen zu können. Das System war so effektiv, dass Trader es bis heute nutzen, um Märkte zu analysieren.

Was Candlesticks so besonders macht: Sie enthalten vier wichtige Informationen in einer einzigen, simplen Form.

Die vier Preispunkte

Jede einzelne Kerze zeigt Ihnen genau, was in einem bestimmten Zeitraum passiert ist. Sie zeigt den Eröffnungspreis (Open), den Schlusspreis (Close), den Höchstpreis (High) und den Tiefstpreis (Low). Und das alles auf einen Blick.

Der dicke Mittelteil heißt Body (Kerzenkörper). Wenn der Preis in diesem Zeitraum gestiegen ist, ist der Body meistens grün oder weiß. Wenn der Preis gefallen ist, wird er rot oder schwarz. Auf den meisten Plattformen können Sie die Farben übrigens frei anpassen.

Die dünnen Linien über und unter dem Body nennt man Dochte (Wicks) oder Schatten (Shadows). Der obere Docht zeigt Ihnen, wie hoch der Preis in diesem Zeitraum gestiegen ist. Der untere Docht zeigt Ihnen, wie tief er gefallen ist, bevor er wieder zurückkam.

Die Geschichte hinter der Kerze

Jetzt wird es spannend.

Eine Kerze mit langem Body und kurzen Dochten zeigt, dass Käufer oder Verkäufer den Markt in diesem Zeitraum klar dominiert haben. Es gab kaum Widerstand von der Gegenseite. Der Preis wurde mit Überzeugung bewegt.

Eine Kerze mit kleinem Body und langen Dochten erzählt dagegen eine ganz andere Geschichte. Der Markt ging stark nach oben und unten, schloss aber fast dort, wo er begonnen hat. Das bedeutet: Weder Käufer noch Verkäufer konnten sich durchsetzen.

Diese Unterschiede zu erkennen ist extrem wichtig, wenn Sie Trading wirklich lernen und verstehen wollen.

Muster, auf die Trader achten

Bestimmte Candlestick-Formen tauchen immer wieder auf. Oft geben sie Hinweise darauf, was als nächstes passieren könnte. Und genau dort entstehen häufig echte Chancen.

Der Hammer sieht genauso aus, wie der Name klingt. Ein kleiner Body oben, ein langer unterer Docht und kaum oder kein oberer Docht. Wenn er nach einem Preisrückgang auftaucht, kann das ein Zeichen sein, dass Käufer wieder einsteigen. Der Markt wurde stark nach unten gedrückt, kam aber direkt wieder hoch.

Die Sternschnuppe (Shooting Star) ist quasi ein umgedrehter Hammer. Ein kleiner Body unten und ein langer oberer Docht. Wenn dieses Muster nach einem Anstieg auftaucht, kann es darauf hinweisen, dass Verkäufer langsam die Kontrolle übernehmen. Der Markt wollte weiter steigen, wurde aber nach unten abgewiesen.

Der Doji hat fast keinen Body. Meistens bestehen solche Kerzen fast nur aus Dochten nach oben und unten. Das bedeutet: Eröffnung und Schluss waren fast identisch. Solche Pausen im Markt können darauf hindeuten, dass eine Richtungsänderung bevorsteht.

Wenn mehrere Kerzen zusammenarbeiten

Einzelne Kerzen geben Hinweise. Aber mehrere Kerzen zusammen liefern oft ein deutlich klareres Bild.

Das Engulfing Pattern (Verschlingendes Muster) besteht aus zwei Kerzen. Die zweite Kerze verschlingt den Body der ersten komplett. Wenn eine grüne Kerze eine rote Kerze am Ende eines Abwärtstrends komplett überdeckt, kann das bedeuten, dass Käufer übernehmen. Umgekehrt deutet es darauf hin, dass Verkäufer stärker werden.

Morning Star und Evening Star bestehen aus drei Kerzen und markieren häufig mögliche Trendwenden. Wenn Sie sie in Ihren MT5-Charts erkennen, können Sie Einstiege und Ausstiege oft deutlich besser timen.

Wie Sie das Wissen richtig nutzen

Candlesticks zu verstehen ist das eine. Sie im echten Trading anzuwenden ist etwas anderes.

Starten Sie am besten mit einem Demo-Trading-Konto und scrollen Sie durch verschiedene Charts. Schauen Sie sich Forex-Paare, Indizes und Rohstoffe an. Sie werden schnell merken, wie oft bestimmte Muster in verschiedenen Märkten wieder auftauchen. Mit Übung erkennt Ihr Auge sie irgendwann automatisch.

Achten Sie auch auf den Zeitrahmen (Timeframe). Eine Kerze im 5-Minuten-Chart zeigt nur 5 Minuten. Im Tageschart steht dieselbe Kerze für einen kompletten Tag. Längere Timeframes liefern meist zuverlässigere Signale, weil sie kurzfristiges Rauschen besser filtern.

Was Candlesticks nicht können

Kein Muster funktioniert jedes Mal. Märkte sind keine Maschinen, die immer nach Plan laufen. Candlesticks zeigen Ihnen, was passiert ist, und geben Hinweise darauf, was passieren könnte. Aber sie garantieren nichts.

Erfolgreiche Trader kombinieren Candlestick-Analyse deshalb mit anderen Tools. Support- und Resistance-Level geben Kontext. Volumen bestätigt, ob wirklich genug Marktteilnehmer hinter einer Bewegung stehen. Wirtschaftsnachrichten erklären plötzliche Bewegungen, die Muster allein nicht vorhersehen können.

Unsere mobile App ermöglicht es Ihnen, Charts zu checken und Positionen von überall zu verwalten. Wenn du ein bekanntes Candlestick-Muster siehst, kannst du schnell reagieren, ohne an deinen Schreibtisch gebunden zu sein.

Ihre nächsten Schritte

Candlesticks zu lesen braucht Zeit. Es gibt keinen Shortcut. Sie müssen Bildschirmzeit investieren und beobachten, wie sich Preise wirklich bewegen.

Aber sobald diese Formen für Sie selbstverständlich werden, werden Sie die Charts nie wieder so sehen wie vorher. Preise wirken dann nicht mehr wie zufällige Zahlen. Sie werden zu Geschichten. Ein Kampf zwischen Käufern und Verkäufern, Angst und Gier, Unsicherheit und Überzeugung.

Starten Sie mit den Grundlagen hier. Üben Sie, Hammer, Shooting Star und Doji zu erkennen. Danach können Sie sich an Muster mit mehreren Kerzen wagen. Schon nach wenigen Wochen wird Ihre Chart-Lesefähigkeit stärker sein, als Sie es sich jemals vorgestellt haben.