Auksas atgauna gyvybingumą, WTI kritimas susilpnina JAV dolerį
- Auksas atsigavo nuo 4 254 JAV dolerių, o naftos kaina nukrito daugiau nei 3 %.
- Silpnesnis doleris suteikia palengvėjimą, nepaisant to, kad 10 metų obligacijų pajamingumas viršija 5 %.
- Spėjimai dėl bazinės palūkanų normos didinimo išlieka dideli, nes auga infliacijos lūkesčiai.
Auksas (XAU/USD) penktadienį išlaiko stabilią kainą po dviejų dienų nuostolių. JAV obligacijų pajamingumai išlieka aukšti. Infliacijos nuogąstavimai stiprėja. Tai didina tikimybę, kad Federalinė rezervų sistema (Fed) ir kiti pagrindiniai centriniai bankai toliau griežtins pinigų politiką. XAU/USD pora prekiaujama už 4 280 JAV dolerių. Anksčiau ji pasiekė žemiausią 4 254 JAV dolerių lygį.
XAU/USD kursas stabilizavosi, nes naftos kainų kritimas kompensavo nuolat aukštus iždo obligacijų pajamingumus.
Auksas šiek tiek atsigavo, nes naftos kainos šiek tiek nukrito, vykstant pažangai JAV ir Irano derybose; CBS pranešė, kad derybos perėjo į išsamią techninę fazę, o šaltiniai Teherane atmosferą apibūdino kaip teigiamą. Tačiau aukštas Irano pareigūnas patvirtino, kad Ormuzo sąsiauris liks uždarytas ir kad sąlygos abiejų šalių branduolinėms deryboms nėra įvykdytos.
Nepaisant to, „West Texas Intermediate“ (WTI) kaina smuko daugiau nei 3 % iki 91,00 JAV dolerių už barelį. Tuo pačiu metu JAV dolerio indeksas (DXY), atspindintis dolerio vertę šešių valiutų krepšelio atžvilgiu, susilpnėjo 0,22 % iki 101,02.
Penktadienį JAV 10 metų iždo obligacijų pajamingumai nežymiai sumažėjo beveik 2 baziniais punktais iki 5,192 %, nors prekiautojai vis labiau tikėjosi, kad Federalinė rezervų sistema toliau griežtins pinigų politiką.
Duomenų fronte JAV ekonomikos kalendoriuje išsiskyrė rugpjūčio mėnesio pagrindiniai ilgalaikių prekių užsakymai, kurie viršijo prognozes; liepos mėnesio rodikliai buvo pakoreguoti į viršų, kas rodo tvirtas verslo išlaidas.
Neseniai Mičigano universiteto rugsėjo vartotojų nuotaikų indeksas smuko iki keturių mėnesių žemiausio lygio – 48,1, palyginti su 51,7 rugpjūtį. Didėjant susirūpinimui dėl infliacijos, toliau mažėjo namų ūkių perkamoji galia. Dėl to JAV gyventojai pakoregavo infliacijos lūkesčius vieneriems metams nuo 4 % iki 4,6 %, o penkerių–dešimties metų laikotarpiui – nuo 3,3 % iki 3,4 %.
Šią savaitę Fed atstovų pareiškimai dar labiau sumažino aukso kainą ir padidino bazinės palūkanų normos padidinimo tikimybę spalio mėnesio posėdyje. „Prime Terminal“ rodo, kad tikimybė siekia 64 %, o gruodžio mėnesio posėdžio atveju – beveik 93 %.
XAU/USD techninė analizė: aukso kaina atsigavo, tačiau tebėra žemiau 4 300 JAV dolerių
Kainų dinamika rodo, kad aukso tendencija tebėra nukreipta žemyn, nepaisant atsigavimo požymių. XAU/USD prekiaujama santūriai „bullish wedge“ (kilimo pleišo) modelio ribose. Nesugebėjimas ryžtingai įveikti 100 ir 50 dienų SMA (slankiųjų vidurkių), esančių maždaug 4 304–4 312 JAV dolerių lygyje, riboja šio geltonojo metalo atsigavimą virš 4 300 JAV dolerių ribos.
Momentumas rodo, kad aukso neigiamos perspektyvos išlieka, o santykinio stiprumo indeksas (RSI) tebėra žemiau neutralios 50 ribos. Taigi labiausiai tikėtina kryptis yra žemyn.
Norint, kad neigiamoji tendencija tęsėtųsi, XAU/USD kursas turi prasiveržti žemiau „buliško pleišto“ apačios, esančios maždaug 4 200–4 210 JAV dolerių lygyje. Tai panaikintų šį modelį ir atvertų kelią rugpjūčio 3 d. žemiausios kainos – 4 019 JAV dolerių – testavimui, o 4 000 JAV dolerių riba taptų matoma.
Kylant kainai, pirmasis aukso pasipriešinimo lygis yra 4 300 JAV dolerių, netoli SMA konvergencijos zonos; vėliau – 4 350 JAV dolerių. Kitas svarbus lygis – 4 400 JAV dolerių.
Dažniausiai užduodami klausimai apie auksą
Kodėl žmonės investuoja į auksą?
Auksas žmonijos istorijoje vaidino svarbų vaidmenį, nes buvo plačiai naudojamas kaip vertės saugykla ir mainų priemonė. Šiuo metu, be savo blizgesio ir naudojimo juvelyrikoje, šis brangusis metalas plačiai laikomas saugiu turtu, o tai reiškia, kad neramiais laikais jis laikomas gera investicija. Auksas taip pat plačiai laikomas apsauga nuo infliacijos ir valiutų nuvertėjimo, nes jis nepriklauso nuo jokio konkretaus emitento ar vyriausybės.
Kas perka daugiausia aukso?
Didžiausi aukso turėtojai yra centriniai bankai. Siekdami paremti savo valiutas neramiais laikais, centriniai bankai linkę diversifikuoti atsargas ir pirkti auksą, kad sustiprintų ekonomikos ir valiutos įvaizdį. Didelės aukso atsargos gali būti šalies mokumo patikimumo šaltinis. Remiantis Pasaulinės aukso tarybos duomenimis, 2022 m. centriniai bankai savo atsargoms papildė 1 136 tonas aukso, kurio vertė siekia apie 70 mlrd. JAV dolerių. Tai didžiausias metinis pirkimas nuo duomenų registravimo pradžios. Centriniai bankai iš besivystančių ekonomikų, tokių kaip Kinija, Indija ir Turkija, sparčiai didina savo aukso atsargas.
Kaip auksas koreliuoja su kitais turtais?
Auksas yra atvirkščiai susijęs su JAV doleriu ir JAV iždo obligacijomis, kurios abi yra pagrindiniai rezerviniai ir saugūs turto objektai. Kai doleris nuvertėja, aukso kaina paprastai kyla, o tai leidžia investuotojams ir centriniams bankams diversifikuoti savo turtą neramiais laikais. Auksas taip pat yra atvirkščiai susijęs su rizikingais turto objektais. Akcijų rinkos kilimas paprastai silpnina aukso kainą, o pardavimų bangos rizikingesnėse rinkose paprastai yra palankios šiam tauriųjų metalų.
Nuo ko priklauso aukso kaina?
Kaina gali kisti dėl įvairių veiksnių. Geopolitinis nestabilumas ar baimė dėl gilios recesijos gali greitai priversti aukso kainą šoktelėti dėl jo, kaip saugaus prieglobsčio, statuso. Kaip turtas be palūkanų, auksas paprastai brangsta, kai bazinės palūkanų normos mažėja, o didesnės pinigų kainos paprastai daro neigiamą poveikį šio geltonojo metalo kainai. Vis dėlto dauguma kainos pokyčių priklauso nuo to, kaip elgiasi JAV doleris (USD), nes šio turto kaina nustatoma doleriais (XAU/USD). Sustiprėjęs doleris paprastai padeda išlaikyti aukso kainą stabilią, o susilpnėjęs doleris greičiausiai stums aukso kainas į viršų.