USD/CAD-Kursprognose: RSI nahe 66 signalisiert starkes Kaufinteresse
- Der USD/CAD-Kurs hält sich nahe einem Einmonatshoch. Divergierende Leitzinserwartungen hinsichtlich der Fed und der BoC belasten den kanadischen Dollar.
- USD/CAD notiert über dem 50-Tage- und dem 100-Tage-SMA. Der RSI liegt bei 66 und signalisiert ein starkes Kaufmomentum.
- Bei 1.4300 trifft das Paar auf unmittelbaren Widerstand; 1.4200 dient als erste Unterstützung.
Der USD/CAD notiert am Donnerstag nahezu unverändert und hält sich nahe einem Einmonatshoch. Ein allgemein stärkerer US-Dollar (USD) sowie divergierende Leitzinserwartungen hinsichtlich der Federal Reserve (Fed) und der Bank of Canada (BoC) setzen den kanadischen Dollar (CAD) unter Druck. Zum Zeitpunkt der Erstellung dieses Artikels notiert der USD/CAD bei rund 1.4245, was einem Tagesverlust von 0,04 % entspricht.
Die Stärke des USD setzt den kanadischen Dollar unter Druck, da die Wahrscheinlichkeit einer Zinserhöhung durch die BoC schwindet.
Laut TD Securities hat der US-Dollar gegenüber ausgewählten Hauptwährungen noch Spielraum für Kursgewinne. Analysten merken an: „Unter den weltweit wichtigsten Währungen sehen wir kurzfristig Spielraum für eine selektive Erholung des USD gegenüber dem CAD und dem KRW.“ Sie argumentieren, dass „unterschiedliche Arbeitsmarktdaten den USDCAD-Kurs wahrscheinlich über 1,40 stützen werden“, da sich der kanadische Arbeitsmarkt im Vergleich zu den USA abschwächt. Insbesondere hebt TD hervor, dass „eine steigende Arbeitslosenquote bei gleichzeitig sinkendem Lohnwachstum in Kanada auch die Markteinschätzung einer Zinserhöhung der BoC im Dezember im Vergleich zur Fed verringert“, was ihre Ansicht untermauert, dass der kanadische Dollar gegenüber dem US-Dollar kurzfristig unter Druck bleiben wird.
Technische Analyse
Die USD/CAD-Bullen haben die Oberhand. Das Währungspaar hat seine gesamten Verluste aus dem Oktober wieder wettgemacht und ist über den einfachen gleitenden 50-Tage- und 100-Tage-Durchschnitt (SMA) geklettert; der 200-Tage-SMA liegt deutlich unter dem aktuellen Kurs.
Die Momentum-Indikatoren stützen die Aufwärtsdynamik. Der Relative-Stärke-Index (RSI) bewegt sich um 66 und nähert sich damit dem überkauften Bereich. Der Moving Average Convergence Divergence (MACD) bleibt positiv und liegt über seinen jüngsten Tiefstständen, was auf anhaltendes Kaufinteresse hindeutet.
Auf der Unterseite liegt die erste Unterstützung bei 1,4200; darunter folgt der frühere Widerstand bei 1,4120, der nun als Unterstützung wirkt. Darunter fungiert die Ansammlung trendstützender Durchschnitte zwischen dem 50-Tage-SMA bei 1.4074 und dem 100-Tage-SMA bei 1.4044 als tieferes Polster vor dem längerfristigen 200-Tage-SMA bei 1.3909.
Auf der Oberseite bildet der Oktober-Höchststand bei rund 1,4300 einen unmittelbaren Widerstand. Ein Durchbruch darüber könnte den Weg für weitere Kursgewinne in Richtung der psychologischen Marke von 1,4400 ebnen.
(Die technische Analyse dieses Artikels wurde mit Hilfe eines KI-Tools erstellt. Erfahren Sie mehr.)
Häufig gestellte Fragen zum kanadischen Dollar
Welche Schlüsselfaktoren beeinflussen den kanadischen Dollar?
Die wichtigsten Faktoren, die den kanadischen Dollar (CAD) beeinflussen, sind die von der Bank of Canada (BoC) festgelegten Leitzinsen; der Ölpreis – Kanadas größtes Exportgut; die Konjunkturlage; die Inflation sowie die Handelsbilanz, also die Differenz zwischen dem Wert der kanadischen Exporte und dem der Importe. Zusätzlich wirkt die Marktstimmung: Suchen Anleger risikoreiche Anlagen („Risk-on“), stützt das den CAD; in „Risk-off“-Phasen fließt dagegen Kapital in sichere Häfen. Als größter Handelspartner beeinflusst zudem die Konjunkturlage der US-Wirtschaft den kanadischen Dollar.
Wie wirken sich die Entscheidungen der Bank of Canada auf den kanadischen Dollar aus?
Die Bank of Canada (BoC) hat einen erheblichen Einfluss auf den kanadischen Dollar, indem sie die Höhe der Leitzinsen festlegt, zu denen sich Banken gegenseitig Geld leihen können. Dies wirkt sich auf das Zinsniveau für alle aus. Das Hauptziel der BoC ist es, die Inflation durch Anhebung oder Senkung der Leitzinsen bei 1–3 % zu halten. Relativ höhere Zinsen wirken sich in der Regel positiv auf den CAD aus. Die Bank of Canada kann zudem quantitative Lockerung und Straffung einsetzen, um die Kreditbedingungen zu beeinflussen, wobei Ersteres sich negativ und Letzteres positiv auf den CAD auswirkt.
Wie wirkt sich der Ölpreis auf den kanadischen Dollar aus?
Der Ölpreis ist ein entscheidender Faktor für den Wert des kanadischen Dollars. Erdöl ist Kanadas größtes Exportgut; daher wirkt sich der Ölpreis in der Regel unmittelbar auf den CAD-Kurs aus. Im Allgemeinen steigt der CAD, wenn der Ölpreis steigt, da die Gesamtnachfrage nach der Währung zunimmt. Das Gegenteil ist der Fall, wenn der Ölpreis fällt. Höhere Ölpreise führen zudem tendenziell zu einer höheren Wahrscheinlichkeit einer positiven Handelsbilanz, was den CAD ebenfalls stützt.
Wie wirken sich Inflationsdaten auf den Wert des kanadischen Dollars aus?
Obwohl Inflation traditionell als negativer Faktor für eine Währung galt, da sie den Wert des Geldes mindert, ist in der heutigen Zeit mit der Lockerung grenzüberschreitender Kapitalkontrollen das Gegenteil der Fall. Eine höhere Inflation veranlasst Zentralbanken in der Regel, die Zinssätze anzuheben. Das zieht mehr Kapitalzuflüsse von globalen Investoren an, die nach einem lukrativen Ort suchen, um ihr Geld anzulegen. Dies erhöht die Nachfrage nach der Landeswährung, die im Falle Kanadas der kanadische Dollar ist.
Wie wirken Wirtschaftsdaten auf den kanadischen Dollar?
Die Veröffentlichung makroökonomischer Daten gibt Aufschluss über die Konjunkturlage und kann sich auf den kanadischen Dollar auswirken. Indikatoren wie das BIP, die PMIs für das verarbeitende Gewerbe und den Dienstleistungssektor, die Beschäftigungszahlen sowie Umfragen zur Verbraucherstimmung können die Kursentwicklung des CAD beeinflussen. Eine starke Wirtschaft ist gut für den kanadischen Dollar. Sie zieht nicht nur mehr ausländische Investitionen an. Sie kann auch die Bank of Canada dazu veranlassen, den Leitzins anzuheben. Das führt zu einer stärkeren Währung. Sind die Wirtschaftsdaten hingegen schwach, dürfte der CAD fallen.